信托基金是什么

信托基金也叫(jiao)投(tou)資(zi)(zi)(zi)基(ji)金，是一(yi)種“利益共享、風險共擔”的(de)(de)(de)集合(he)投(tou)資(zi)(zi)(zi)方(fang)式。指(zhi)通過契約或公司的(de)(de)(de)形式，借(jie)助發行(xing)基(ji)金券(quan)(如收益憑(ping)證、基(ji)金單位和基(ji)金股份(fen)等)的(de)(de)(de)方(fang)式，將(jiang)社會上(shang)不(bu)確(que)定的(de)(de)(de)多數投(tou)資(zi)(zi)(zi)者(zhe)不(bu)等額(e)的(de)(de)(de)資(zi)(zi)(zi)金集中起來，形成一(yi)定規模的(de)(de)(de)信(xin)托(tuo)資(zi)(zi)(zi)產，交由專(zhuan)門的(de)(de)(de)投(tou)資(zi)(zi)(zi)機(ji)構按(an)資(zi)(zi)(zi)產組合(he)原理(li)進(jin)行(xing)分(fen)散投(tou)資(zi)(zi)(zi)，獲得的(de)(de)(de)收益由投(tou)資(zi)(zi)(zi)者(zhe)按(an)出資(zi)(zi)(zi)比例分(fen)享，并承擔相應風險的(de)(de)(de)一(yi)種集合(he)投(tou)資(zi)(zi)(zi)信(xin)托(tuo)制(zhi)度(du)。

從廣義(yi)上(shang)說(shuo)，基金(jin)是機構投(tou)資者的(de)統(tong)稱，包(bao)括(kuo)信托投(tou)資基金(jin)、單位信托基金(jin)、公積金(jin)、保險基金(jin)、退休基金(jin)，各(ge)種基金(jin)會(hui)的(de)基金(jin)。在現有(you)(you)的(de)證券市場上(shang)的(de)基金(jin)，包(bao)括(kuo)封閉式基金(jin)和(he)開放式基金(jin)，具(ju)有(you)(you)收益性功能和(he)增值潛能的(de)特點。

從會計角度透析，基金是指具有特定目的(de)和用(yong)途的(de)資(zi)金。因為政府(fu)和事(shi)業單位的(de)出(chu)(chu)資(zi)者不要求投資(zi)回(hui)報和投資(zi)收回(hui)，但要求按(an)法律規定或出(chu)(chu)資(zi)者的(de)意愿把資(zi)金用(yong)在指定的(de)用(yong)途上(shang)，而(er)形成了基金。

信托基金的特點

1、集合投資

2、專家管理、專家操作(zuo)

3、組合投(tou)資、分散(san)風險

4、資產(chan)(chan)經營與資產(chan)(chan)保管相分離

5、利益共享、風險共擔(dan)

6、以純(chun)粹的投資(zi)為目(mu)的

7、流動性強

信托基金的種類

根據不同標準，可以將證券投資基金劃分為不(bu)同的種(zhong)類：

1、根據基(ji)(ji)金(jin)單位是否可增加或(huo)贖回(hui)，可分為開放(fang)式基(ji)(ji)金(jin)和封(feng)閉(bi)式基(ji)(ji)金(jin)。開放(fang)式基(ji)(ji)金(jin)不上(shang)市(shi)(shi)(shi)交易(yi)，一(yi)般通(tong)過銀行申(shen)購和贖回(hui)，基(ji)(ji)金(jin)規模不固(gu)定;封(feng)閉(bi)式基(ji)(ji)金(jin)有固(gu)定的存續期，期間基(ji)(ji)金(jin)規模固(gu)定，一(yi)般在(zai)證券交易(yi)場所(suo)上(shang)市(shi)(shi)(shi)交易(yi)，投資(zi)者通(tong)過二級市(shi)(shi)(shi)場買賣基(ji)(ji)金(jin)單位。

2、根據組(zu)織形態的不同，可分(fen)為公(gong)(gong)司(si)型(xing)基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)和契約(yue)型(xing)基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)。基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)通(tong)(tong)過(guo)發行基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)股份成立(li)投資(zi)基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)公(gong)(gong)司(si)的形式設立(li)，通(tong)(tong)常(chang)稱(cheng)為公(gong)(gong)司(si)型(xing)基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin);由基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)管理人(ren)、基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)托管人(ren)和投資(zi)人(ren)三方通(tong)(tong)過(guo)基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)契約(yue)設立(li)，通(tong)(tong)常(chang)稱(cheng)為契約(yue)型(xing)基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)。目前中國的證券投資(zi)基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)均為契約(yue)型(xing)基(ji)(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)。

3、根據投資風險與收(shou)益(yi)的不同(tong)，可分為成長型(xing)、收(shou)入(ru)型(xing)和(he)平衡型(xing)基金。

4、根據投(tou)資對象的不同，可分(fen)為股票基(ji)金(jin)、債券基(ji)金(jin)、貨幣市場(chang)基(ji)金(jin)、期貨基(ji)金(jin)等(deng)。

該圖片由注冊用戶"夜話金融街"提供，版權聲明反饋

信托基金有哪些風險

（1）保本風險

保本(ben)風險的本(ben)金發生(sheng)虧損的概率(lv)很低，但本(ben)金發生(sheng)虧損的幾率(lv)也(ye)并非完全沒有，信托計(ji)劃并不(bu)(bu)承諾保本(ben)。當證(zheng)券市(shi)場劇烈下跌(die)，來不(bu)(bu)及止損平倉時(shi)(shi)，就可能發生(sheng)凈值虧損沖破“緩(huan)沖墊”的情形，這時(shi)(shi)優先委托人的本(ben)金就虧損了(le)。

（2）利率風險

一般國內(nei)現行利率一年調(diao)整一次，一年期(qi)的(de)信(xin)(xin)托(tuo)基(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)(jin)，一般不會(hui)產生利率風險。2年期(qi)以上的(de)信(xin)(xin)托(tuo)基(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)(jin)需要看資(zi)(zi)金(jin)(jin)(jin)(jin)運用(yong)簽訂的(de)合同條款情(qing)況。從(cong)信(xin)(xin)托(tuo)資(zi)(zi)金(jin)(jin)(jin)(jin)的(de)運用(yong)方(fang)(fang)式來(lai)看，貸款運用(yong)的(de)信(xin)(xin)托(tuo)基(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)(jin)一般會(hui)與(yu)借款人約(yue)定貸款利率隨(sui)央(yang)行一塊調(diao)整，從(cong)而(er)(er)規避(bi)利率風險，而(er)(er)股(gu)權投資(zi)(zi)回購方(fang)(fang)式運用(yong)的(de)信(xin)(xin)托(tuo)基(ji)(ji)金(jin)(jin)(jin)(jin)，視其與(yu)被投資(zi)(zi)方(fang)(fang)在利率變動(dong)方(fang)(fang)面(mian)的(de)約(yue)定確定是否能規避(bi)利率風險。

（3）信用風險

風險(xian)的大小決定投資者的本金(jin)能(neng)否(fou)順(shun)利(li)收(shou)回，預計收(shou)益能(neng)否(fou)順(shun)利(li)實現(xian)(xian)，因而也(ye)是投資人最為關注的風險(xian)因素。評(ping)判(pan)信用風險(xian)，一看資金(jin)運(yun)用項目的投資情況，特(te)別是項 目在信托期限內(nei)的現(xian)(xian)金(jin)流量是否(fou)能(neng)充分(fen)承擔還(huan)本付息的義務；

二看(kan)項(xiang)目方公(gong)司的背景和(he)實(shi)力，是否(fou)有足(zu)夠的資金實(shi)力在(zai)(zai)項(xiang)目不能正常(chang)還本付息時(shi)在(zai)(zai)公(gong)司內自己消(xiao)化；

三(san)看信(xin)托(tuo)資(zi)金(jin)(jin)運用(yong)的信(xin)用(yong)提升手(shou)段，如(ru)(ru)抵(di)(di)押(質押)物是(shi)否過硬，抵(di)(di)押(質押)比(bi)率是(shi)否安全，擔保方信(xin)用(yong)級別和資(zi)金(jin)(jin)實力如(ru)(ru)何，有無保險介入，專項賠償基金(jin)(jin)是(shi)否 充足以(yi)及(ji)受(shou)益權當中次(ci)級受(shou)益權的規模和承擔義務情(qing)況等；

四(si)看發售(shou)信托產品之(zhi)信托公司的(de)信譽度、是否有政府背景、項(xiang)目運(yun)作(zuo)從業經驗 是否豐富(fu)以及資(zi)本實力的(de)大小等。

一般(ban)來說(shuo)，基礎設施類要(yao)好(hao)于(yu)(yu)房地產投資和其他項(xiang)目類型，而運(yun)用(yong)(yong)于(yu)(yu)大企業集團的(de)信(xin)托要(yao)好(hao)于(yu)(yu)運(yun)用(yong)(yong)于(yu)(yu)一般(ban)公司的(de)信(xin)托，抵押、擔保充分的(de)信(xin)托要(yao)好(hao)于(yu)(yu)一般(ban)的(de)信(xin)用(yong)(yong)型的(de)信(xin)托。

（4）流動性風險

一般現有(you)的(de)(de)信(xin)(xin)托產品(pin)只能以合同形式轉讓，不具備成型(xing)的(de)(de)轉讓市場，風(feng)(feng)險與股票、債券、基金(jin)等品(pin)種流(liu)動性風(feng)(feng)險相(xiang)對(dui)比較大(da)。不過，信(xin)(xin)托公司在設計信(xin)(xin)托產品(pin)時已經對(dui)該風(feng)(feng)險給予了充分的(de)(de)收(shou)益(yi)補償。

信托基金安全嗎

信托基金的(de)安(an)全(quan)想必大家在做投資的(de)時候最(zui)關心的(de)就是這(zhe)個(ge)問題了，大家的(de)錢都不是大風刮來的(de)，萬一(yi)投進一(yi)個(ge)坑(keng)爹的(de)項(xiang)目那真是沒地(di)方(fang)哭了。

首先我們要了解什么是信托(tuo)基金(jin)，信托(tuo)基金(jin)是一種投(tou)(tou)(tou)資(zi)方式，投(tou)(tou)(tou)資(zi)人的錢(qian)(qian)放在投(tou)(tou)(tou)資(zi)機構那(nei)里，會有專業人士把這些錢(qian)(qian)打(da)散來進(jin)行分散投(tou)(tou)(tou)資(zi)，這樣既可以(yi)讓(rang)投(tou)(tou)(tou)資(zi)的風險降(jiang)低還(huan)可以(yi)讓(rang)大(da)家的錢(qian)(qian)能夠(gou)更大(da)程度的生錢(qian)(qian)。

如果(guo)手上有(you)(you)閑錢與其(qi)放(fang)在銀行里吃幾乎沒有(you)(you)存在感的(de)利息還不(bu)如拿(na)來做投(tou)資，雖(sui)然(ran)買信托基金也有(you)(you)一定的(de)風(feng)險(xian)，但是回(hui)報率比銀行的(de)利息要高多了，這些(xie)專業(ye)公司里面會(hui)(hui)有(you)(you)專業(ye)人(ren)士做測評控(kong)風(feng)險(xian)，雖(sui)說(shuo)大(da)(da)家(jia)需(xu)要共同承擔(dan)風(feng)險(xian)，但是只要這些(xie)專家(jia)把握(wo)得好大(da)(da)家(jia)一般都不(bu)會(hui)(hui)遇到太大(da)(da)的(de)風(feng)險(xian)，投(tou)資獲(huo)得的(de)收益將會(hui)(hui)按照出(chu)資比例來分配。

要知道(dao)信(xin)托(tuo)產品的(de)那些所有(you)權收益權還有(you)管理(li)權都是可以(yi)分(fen)開的(de)，這些信(xin)托(tuo)投(tou)資公司還可以(yi)根究每個人的(de)具體(ti)情況來制定(ding)信(xin)托(tuo)投(tou)資方案，這樣可以(yi)極大(da)的(de)降低大(da)家的(de)風險。

比起自己瞎投資，把閑(xian)散的錢(qian)交(jiao)給專家(jia)打理(li)可以讓(rang)你的錢(qian)用的更靈活，沒有(you)專業(ye)知識(shi)的大家(jia)也可以更放心。這樣看(kan)來買信(xin)托基金(jin)確實是(shi)個不錯的理(li)財方式，為了(le)讓(rang)金(jin)融行業(ye)更規范，國(guo)家(jia)還出臺了(le)相關的法律來保障大家(jia)的權益(yi)。

信托法有(you)規(gui)定(ding)，信托的資(zi)產是有(you)獨立性的它不(bu)可以(yi)拿(na)來清算也不(bu)能拿(na)來抵債，這樣(yang)大家就不(bu)用害怕投資(zi)方萬一倒(dao)閉了自(zi)己的錢(qian)拿(na)不(bu)回來了，你所(suo)投資(zi)的錢(qian)具有(you)債務(wu)隔(ge)離功能，所(suo)以(yi)在這一點(dian)而言信托基金(jin)還是很安全(quan)的。